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全国服务区域:
阜阳市(颍上县、颍东区、颍泉区、颍州区、阜南县、临泉县、太和县、界首市)
曲靖市(麒麟区、马龙区、宣威市、师宗县、沾益区、罗平县、陆良县、富源县、会泽县)
沈阳市(沈河区、浑南区、苏家屯区、铁西区、沈北新区、辽中区、和平区、法库县、大东区、皇姑区、康平县、于洪区、新民市)
河池市(巴马瑶族自治县、南丹县、罗城仫佬族自治县、金城江区、凤山县、环江毛南族自治县、东兰县、大化瑶族自治县、宜州区、都安瑶族自治县、天峨县)
克孜勒苏柯尔克孜自治州(阿图什市、阿合奇县、阿克陶县、乌恰县)
铜陵市(义安区、铜官区、郊区、枞阳县)
贺州市(平桂区、昭平县、八步区、钟山县、富川瑶族自治县)
泰州市(姜堰区、靖江市、高港区、泰兴市、海陵区、兴化市)
泸州市(江阳区、龙马潭区、泸县、叙永县、合江县、古蔺县、纳溪区)
鞍山市(立山区、台安县、铁西区、千山区、铁东区、岫岩满族自治县、海城市)
河源市(连平县、东源县、源城区、和平县、龙川县、紫金县)
青岛市(李沧区、胶州市、黄岛区、即墨区、崂山区、莱西市、城阳区、市北区、平度市、市南区)
通辽市(扎鲁特旗、霍林郭勒市、库伦旗、科尔沁左翼中旗、奈曼旗、开鲁县、科尔沁区、科尔沁左翼后旗)
泉州市(安溪县、洛江区、惠安县、晋江市、鲤城区、泉港区、德化县、南安市、石狮市、金门县、永春县、丰泽区)
鹰潭市(月湖区、贵溪市、余江区)
阳泉市(郊区、矿区、平定县、盂县、城区)
晋中市(榆社县、祁县、平遥县、左权县、榆次区、昔阳县、寿阳县、太谷区、和顺县、介休市、灵石县)
绵阳市(游仙区、平武县、三台县、安州区、北川羌族自治县、梓潼县、江油市、盐亭县、涪城区)
黄冈市(红安县、英山县、麻城市、蕲春县、团风县、武穴市、浠水县、黄州区、罗田县、黄梅县)
东莞市
玉林市(博白县、陆川县、玉州区、兴业县、容县、北流市、福绵区)
酒泉市(瓜州县、金塔县、玉门市、敦煌市、阿克塞哈萨克族自治县、肃北蒙古族自治县、肃州区)
松原市(扶余市、宁江区、前郭尔罗斯蒙古族自治县、乾安县、长岭县)
阿勒泰地区(青河县、吉木乃县、布尔津县、福海县、富蕴县、阿勒泰市、哈巴河县)
南通市(启东市、崇川区、如皋市、通州区、海安市、海门区、如东县)
清远市(佛冈县、清新区、连山壮族瑶族自治县、英德市、清城区、连州市、连南瑶族自治县、阳山县)
保山市(隆阳区、腾冲市、昌宁县、龙陵县、施甸县)
怒江傈僳族自治州(兰坪白族普米族自治县、泸水市、贡山独龙族怒族自治县、福贡县)
重庆市(渝北区、南川区、綦江区、涪陵区、大足区、巫溪县、北碚区、黔江区、大渡口区、江津区、万州区、开州区、合川区、垫江县、彭水苗族土家族自治县、秀山土家族苗族自治县、石柱土家族自治县、忠县、巫山县、南岸区、云阳县、酉阳土家族苗族自治县、巴南区、永川区、渝中区、梁平区、荣昌区、沙坪坝区、潼南区、奉节县、长寿区、璧山区、九龙坡区、丰都县、城口县、江北区、武隆区、铜梁区)
嘉兴市(秀洲区、海盐县、嘉善县、南湖区、平湖市、桐乡市、海宁市)
毕节市(金沙县、纳雍县、大方县、七星关区、赫章县、威宁彝族回族苗族自治县、织金县、黔西市)
新余市(渝水区、分宜县)
淮南市(谢家集区、田家庵区、八公山区、寿县、大通区、凤台县、潘集区)
陇南市(宕昌县、文县、礼县、徽县、两当县、武都区、康县、成县、西和县)
滁州市(定远县、天长市、来安县、明光市、琅琊区、南谯区、凤阳县、全椒县)
湘西土家族苗族自治州(古丈县、吉首市、保靖县、龙山县、凤凰县、永顺县、花垣县、泸溪县)
克拉玛依市(独山子区、克拉玛依区、乌尔禾区、白碱滩区)
常德市(武陵区、鼎城区、津市市、汉寿县、石门县、澧县、安乡县、桃源县、临澧县)
廊坊市(三河市、香河县、安次区、固安县、大城县、文安县、霸州市、永清县、大厂回族自治县、广阳区)
达州市(达川区、开江县、大竹县、渠县、万源市、通川区、宣汉县)
常州市(新北区、天宁区、溧阳市、钟楼区、金坛区、武进区)
洛阳市(孟津区、栾川县、嵩县、新安县、洛龙区、宜阳县、偃师区、老城区、涧西区、汝阳县、西工区、瀍河回族区、伊川县、洛宁县)
昭通市(昭阳区、绥江县、威信县、盐津县、永善县、大关县、水富市、彝良县、鲁甸县、镇雄县、巧家县)
锦州市(太和区、古塔区、黑山县、凌海市、义县、凌河区、北镇市)
汕尾市(城区、陆河县、海丰县、陆丰市)
抚州市(广昌县、宜黄县、黎川县、东乡区、临川区、资溪县、乐安县、崇仁县、南城县、金溪县、南丰县)
巴彦淖尔市(五原县、乌拉特中旗、乌拉特前旗、磴口县、杭锦后旗、乌拉特后旗、临河区)
东营市(垦利区、广饶县、河口区、利津县、东营区)
永州市(道县、宁远县、祁阳市、新田县、冷水滩区、双牌县、江华瑶族自治县、东安县、江永县、蓝山县、零陵区)
长治市(武乡县、潞州区、屯留区、黎城县、长子县、沁源县、襄垣县、上党区、平顺县、沁县、潞城区、壶关县)
石家庄市(桥西区、藁城区、赵县、裕华区、晋州市、井陉矿区、辛集市、赞皇县、高邑县、无极县、鹿泉区、栾城区、元氏县、灵寿县、行唐县、平山县、长安区、新华区、新乐市、井陉县、正定县、深泽县)
烟台市(莱阳市、海阳市、招远市、福山区、龙口市、牟平区、蓬莱区、莱山区、莱州市、栖霞市、芝罘区)
内蒙古自治区
红河哈尼族彝族自治州(弥勒市、开远市、个旧市、河口瑶族自治县、蒙自市、红河县、石屏县、元阳县、泸西县、屏边苗族自治县、建水县、绿春县、金平苗族瑶族傣族自治县)
深圳市(龙岗区、光明区、罗湖区、福田区、盐田区、宝安区、南山区、坪山区、龙华区)
宿州市(泗县、萧县、砀山县、灵璧县、埇桥区)
榆林市(靖边县、榆阳区、府谷县、米脂县、吴堡县、佳县、神木市、横山区、清涧县、子洲县、绥德县、定边县)
苏州市(昆山市、吴江区、张家港市、吴中区、常熟市、相城区、太仓市、姑苏区、虎丘区)
桂林市(灌阳县、资源县、七星区、灵川县、永福县、雁山区、秀峰区、叠彩区、平乐县、阳朔县、恭城瑶族自治县、龙胜各族自治县、全州县、荔浦市、兴安县、象山区、临桂区)
南昌市(进贤县、青云谱区、红谷滩区、东湖区、安义县、新建区、青山湖区、西湖区、南昌县)
林芝市(巴宜区、察隅县、波密县、米林市、墨脱县、朗县、工布江达县)
娄底市(冷水江市、双峰县、涟源市、新化县、娄星区)
九江市(都昌县、浔阳区、修水县、庐山市、柴桑区、彭泽县、德安县、湖口县、武宁县、瑞昌市、永修县、濂溪区、共青城市)
丹东市(振兴区、宽甸满族自治县、凤城市、元宝区、东港市、振安区)
四平市(双辽市、梨树县、伊通满族自治县、铁东区、铁西区)
长沙市(长沙县、天心区、芙蓉区、岳麓区、开福区、雨花区、望城区、宁乡市、浏阳市)
杭州市(富阳区、西湖区、拱墅区、钱塘区、上城区、临安区、桐庐县、余杭区、萧山区、临平区、建德市、淳安县、滨江区)
安阳市(殷都区、文峰区、龙安区、滑县、林州市、安阳县、北关区、内黄县、汤阴县)
吴忠市(利通区、青铜峡市、红寺堡区、同心县、盐池县)
驻马店市(西平县、正阳县、汝南县、遂平县、上蔡县、泌阳县、驿城区、确山县、平舆县、新蔡县)
金昌市(金川区、永昌县)
柳州市(融水苗族自治县、柳城县、鹿寨县、三江侗族自治县、柳南区、柳江区、融安县、鱼峰区、城中区、柳北区)
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宝鸡市(凤翔区、千阳县、陈仓区、眉县、岐山县、太白县、金台区、渭滨区、陇县、麟游县、扶风县、凤县)
西安市(鄠邑区、阎良区、蓝田县、碑林区、未央区、周至县、新城区、临潼区、长安区、灞桥区、高陵区、雁塔区、莲湖区)
安顺市(镇宁布依族苗族自治县、平坝区、西秀区、普定县、关岭布依族苗族自治县、紫云苗族布依族自治县)
普洱市(景谷傣族彝族自治县、景东彝族自治县、思茅区、镇沅彝族哈尼族拉祜族自治县、江城哈尼族彝族自治县、宁洱哈尼族彝族自治县、墨江哈尼族自治县、孟连傣族拉祜族佤族自治县、澜沧拉祜族自治县、西盟佤族自治县)
南京市(六合区、高淳区、栖霞区、建邺区、玄武区、秦淮区、雨花台区、溧水区、鼓楼区、江宁区、浦口区)
德州市(乐陵市、庆云县、夏津县、武城县、临邑县、德城区、平原县、禹城市、宁津县、齐河县、陵城区)
广西壮族自治区
聊城市(东昌府区、东阿县、茌平区、高唐县、临清市、阳谷县、莘县、冠县)
4月18日,中国证券业协会(简称“中证协”或“协会”)制定发布《证券公司并表管理指引(试行)》(简称《指引》),引导证券公司完善并表管理架构和模式,实现各类风险管理规范的有效统筹和强化。这也是对2020年并表监管试点的进一步推广。在业内人士看来,此次《指引》为证券行业机构践行并表管理提供了规范和指南,有助于证券公司夯实合规内控基础,统筹加强一体化、垂直化管理,促进功能发挥。
明晰并表管理范围层级
并表管理是指,证券公司对证券公司并表管理体系的公司治理、资本和财务等进行全面持续的管控,有效识别、计量、监测、评估和控制并表管理体系的总体风险状况。
据悉,此次《指引》的落地,是对2020年证券公司并表监管试点的进一步推广。2020年,中国证监会批准6家证券公司实施并表监管试点。近年来,证券公司专业类子公司数量增加、业务领域不断扩展、市场服务功能更为丰富、国际化发展稳妥推进,加强并表管理的必要性日益突出。
“《指引》充分反映了近年来我国证券行业的新情况、新变化、新要求,有利于引导证券公司体系化建立并表管理架构和模式,健全业务协同机制,不断提升综合性服务实体经济能力和差异化竞争力。”中金公司有关人士表示,从长远视角来看,未来行业将从规模扩张向资本效率驱动转型,推动实现风险隔离机制与业务协同效应的动态平衡,为金融体系的整体稳健运行提供结构性保障。
从内容来看,《指引》共八章、四十一条,共涵盖并表管理范围、并表管理各要素的管理要求、配套制定行业并表管理风控指标计算标准以及设置差异化过渡期四方面内容。
其中,在并表管理的范围和层级方面,《指引》作出了进一步明确。具体来看,此次监管范围涉及两个方面,在并表主体范围方面,涵盖现行企业会计准则规定的会计并表范围的机构。证券公司对被投资机构不构成控制,但被投资机构所产生的风险和潜在损失足以对证券公司造成重大影响的,也应纳入并表管理范围。
在并表业务范围方面,《指引》明确证券公司应当将纳入并表管理机构的各类表内外、境内外、本外币业务纳入整体并表管理业务范围。层级原则上要求逐级开展,证券公司也可以根据附属机构的战略作用、风险实质等情况,跨级对附属机构进行并表管理。
“《指引》本着实质重于形式和风险审慎性原则,兼顾控制关系与风险相关性,明确了并表管理的主体范围以及业务范围。”谈及并表主体范围,中信证券有关人士表示,对于并表管理的清晰定义以及对于并表范围的明确规范,有助于有效拓展并表管理的内涵与外延。
明确并表管理各要素要求
与此同时,《指引》还对公司治理、业务协同与内部交易管理、风险管理、资本管理等并表管理构成要素的管理要求做了明确。
公司治理方面,《指引》提出,明确建立以并表管理为基础的公司治理架构,确保其与证券公司整体业务性质、资本实力、业务复杂程度和风险管理能力相适应;明确董事会、监事会、经理层、各部门、各分支机构及各附属机构要充分履行相应的并表管理职责,建立健全并表管理协作机制,将并表管理纳入内部审计范畴等。
业务协同与内部交易管理方面,《指引》则要求证券公司根据业务种类、区域布局、市场环境和自身并表管理能力,科学进行经营决策,指导各附属机构围绕公司总体战略充分发挥协同效应,合理配置公司资源,对成员之间开展的外包服务、交叉业务进行规范管理。此外,《指引》还要求证券公司内建立并持续完善内部防火墙体系,有效防范金融风险在内部无序传递和跨区域、跨市场、跨境传染等。
在资本管理方面,《指引》以前期并表监管试点实践为基础,参考2025年1月正式实施的证券公司风险控制指标计算标准规定,同时考虑近年来证券行业各业务发展情况以及境内外业务差异,配套制定了行业并表风险控制指标计算标准。同时,证券公司应根据附属机构数量、业务复杂程度、内部管理需要等,构建反映公司整体风险水平、各类风险水平以及资本充足水平的指标体系,并逐步实现系统计算和监测。
“《指引》的落地有助于证券公司建立母子公司全业务链条‘垂直’一体化管控体系。”国泰海通有关人士表示,《指引》要求在并表管理体系范围内推行基本一致的风险偏好和管理流程以覆盖各类业务,建立健全风险识别与评估的标准和机制,能够有效管理证券公司各类业务、场景及人员风险状况。
稳妥推进行业落实并表管理
值得注意的是,《指引》充分考虑到了行业中不同体量的证券公司差异性,设定不同过渡期,有利于证券行业并表管理从试点转向常规监管的平稳过渡。
其中,对于已正式实施并表监管试点的证券公司,过渡期为自发布之日起一年;对于其他下设有境外附属机构的证券公司,过渡期为自发布之日起两年;而其余证券公司过渡期为自发布之日起三年。
“试点以来,中金公司随着国际化战略推进,业务领域不断扩展,强化公司治理、资本管理、风险管理、财务管理的重要性及必要性日益突出。”中金公司有关人士表示,本次适用于全行业的并表管理指引的出台,对于引导中金公司完善并表管理架构和模式,加强对子公司的定位和管控力度,不断提升经营竞争力及整体风险管理水平具有十分重要的意义。
“招商证券以推进并表监管试点工作为契机,不断强化风险全覆盖管理,加强对境内外子公司的风险垂直管控,推动提升风控数智化水平,在深化并表管理的过程中持续完善风险管理体系和提升风险管理能力。”招商证券有关人士表示,未来,将进一步对照《指引》落实各项监管要求,持续完善风险管理体系,为证券行业的整体稳健运行和风险管理水平提升贡献积极力量。
据悉,下一步,协会将在监管部门指导下开展培训和交流,做好相关规则解读,引导证券公司持续提升全面风险管理能力,维护证券行业稳健运行。
据投资者和银行透露,越来越多富有的美国人正在瑞士开设银行账户,以此作为其投资组合“去美国化”的一部分。
瑞士的银行表示,近几个月来,他们注意到美国高净值人士对开设投资账户的兴趣大增,相关业务也随之增多。
瑞士金融咨询公司AlpenPartnersInternational的首席执行官PierreGabris说:“这种情况是一波一波出现的。奥巴马当选的时候,我们看到了一波热潮。然后新冠疫情引发了另一波。现在,关税问题又引发了新的一波。”
Gabris表示,不同的客户开设账户的动机各不相同。
许多人希望实现投资多元化,减少对美元的依赖,他们认为,在美国债务不断飙升的压力下,美元还会进一步贬值。瑞士中立的政治立场、稳定的经济、坚挺的货币以及可靠的法律体系都颇具吸引力。
还有一些人是出于政治方面的考虑,他们认为在特朗普政府执政期间,美国的法治有所倒退。
另外,也有一些人开设瑞士账户是为了在以黄金储存和精炼厂闻名的瑞士购买实物黄金。
新闻结尾
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