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据中期协统计,截至2025年3月底,12813名居间人在中期协完成系统登记,其中4417名居间人处于合同存续期,较2024年12月底减少650名,减幅12.83%。
业内人士表示,近年来,监管层对期货居间人的违规行为保持高压态势。2021年9月《期货公司居间人管理办法(试行)》出台至今,国内居间人相关制度以及期货公司在居间人方面的管理越发完善,确保了居间业务的合规稳健开展。
2024年10月,中期协就《期货公司居间人管理办法(征求意见稿)》(下称《办法》)公开征求意见,进一步明确规范了期货居间人管理要求,并完善了居间人退出机制。《办法》明确提出,对于合同存续期内的居间人,如不符合规定,期货公司应在过渡期内完成报酬约定、合同解除、客户调整等相关善后工作。
据不完全统计,2024年以来,已有至少10家期货公司因居间业务问题领到罚单。从居间人数据来看,截至2024年年底,12703名居间人在协会完成系统登记,其中5067名居间人处于合同存续期,较2023年同期减少24.78%。
据了解,期货居间人数量近5年显著缩减。某期货公司广州分公司负责人向记者介绍,其所在公司的居间人数量从2020年的100多人减少到今年的不到50人。还有部分期货公司负责人告诉期货日报记者,目前公司已经彻底取消了居间业务。
其实,多年来期货市场居间业务一直存在争议。期货市场发展早期,居间人凭借自身的资源与网络优势,向期货公司推介客户,进而扩大了期货市场的影响力。随着监管政策的逐步健全,居间人的行为受到更为严格的约束,居间业务在期货公司业务中的占比明显下降。
“从管理主体责任来看,近几年公司在居间人选择上更加审慎。”浙商期货董事长胡军告诉记者,公司一直持续加强对居间人的合规管理。一方面,公司完善了居间人管理制度体系,构建了相对完备的监测与评估跟踪机制。另一方面,公司也很重视居间人的培训工作,加大培训力度,确保居间业务的稳健、合规开展。她认为,期货居间人规模缩减,是行业规范发展和市场自我调整的必然结果。
业内人士表示,近年来,国内期货市场对居间人监管持续强化,其核心意义在于规范市场秩序、防范金融风险及保护投资者权益。2021年《期货公司居间人管理办法》的出台,标志着监管从“粗放式”向“精细化”转型,对行业长远发展影响深远。一是遏制乱象,净化市场环境。二是倒逼期货公司优化服务模式。三是筑牢风险防线,维护市场公信力。当前,严监管并非限制发展,而是引导行业从“规模扩张”转向“高质量发展”。随着居间人业务透明化、规范化,期货市场服务实体经济的功能将进一步显现。